Monarquistas e republicanos se defrontam em Araruna, pequena cidade fictícia do interior paulista, em 1886. A novela retrata a história de amor da bela e rica Sinhá Moça - filha do escravocrata, o Bar...
Bruno coloca Pai José no tronco. Sinhá Moça tenta impedir e Pai José morre em seu braço. Rafael e Das dores são vendidos para um abolicionista. Sinhá Moça e Rodolfo se encontram.
Rodolfo corteja Sinhá Moça. Os escravos da fazenda Araruna fogem. Sinhá Moça chega em casa sob repreensões do pai. Rodolfo fica sabendo que está noivo.
Sinhá Moça liberta Justino. Barão fica furioso. Augusto escreve uma matéria abolicionista. Rodolfo faz um acordo com Geraldo e vai visitar a Sinhá Moça e o Barão.
Nina se recusa a deixar Ana tirar o véu. Rodolfo fica furioso. Fulgêncio é capturado. Frei entrega um artigo a Augusto. Sinhá Moça vê Fulgêncio retornar para a senzala e se choca.
Sinhá Moça tenta ajudar Fulgêncio, mas seu pai a impede. Ricardo defende Ana para Rodolfo. Rafael chega na cidade. Barão procura Geraldo e lhe faz uma proposta.
Dr Fontes e Barão acertam os detalhes para o casamento de Sinhá Moça e Rodolfo. Barão nega saber onde está o filho de Bá. Rodolfo recebe proposta do Barão de Araruna.
Barão indica a intensão de deixar Rodolfo como herdeiro de seu império. Fontes faz uma proposta a Manoel. Frei José faz uma descoberta sobre a identidade de Dimas.
Ana do Véu se confessa com Frei José e admite ter sentimentos por Ricardo. Rodolfo declara seu amor à Sinhá Moça. Fontes e o Barão pensam em dar uma lição em Coutinho
Coutinho liberta seus escravos e causa alvoroço em Araruna. Sinhá Moça se culpa pela cegueira de Fulgêncio. Dimas é chamado para depor na delegacia.
Rodolfo descobre que Dimas é um ex-escravo. Dimas é preso pelo Delegado Antero. Coutinho tenta convencer os outros escravagistas a libertar os escravos.
Ricardo tem um pesadelo com o rosto de Ana do Véu. Rodolfo se aproxima politicamente do Barão. Rodolfo confessa a Sinhá Moça que é um abolicionista.
Mário surge com a ideia de formar um clube abolicionista e pede ajuda de Fontes. Honório assedia Adelaide. Ana do Véu ameaça revelar sua identidade.
O Barão convida os pais de Rodolfo para um almoço de confraternização em sua casa. Mário e Nino pedem a ajuda de seus pais para tirarem os escravos da igreja.
Everaldo ajuda os rapazes a soltarem os escravos. Mário leva os dois para longe de Araruna, mas o Capitão do Mato segue os rastros dele.
Os escravos fugidos acabam se perdendo e chegam na fazenda do Barão. Bentinho os esconde, mas o Capitão do Mato pergunta por eles.
O Capitão volta à fazenda do Barão para procurar os escravos. Ricardo confessa a Inez que está apaixonado por Ana do Véu. Sinhá Moça conta a Rodolfo que escondeu os escravos.
Rodolfo escolhe Bentinho para ser seu escravo e ganha de presente do futuro sogro. Com o mal-entendido, Sinhá Moça diz ao pai que não quer mais se casar com Rodolfo.
O Cavaleiro Mascarado livra os escravos do sótão da Casa Grande e os deixa de novo na paróquia. Mário, ao descobrir isso por Bobó, fica desesperado, agora sem saber o que fazer.
Os escravos fugidos são embarcados, com a ajuda de Bobó, para a Capital da Província. Honório aparece morto e todos começam a desconfiar que Justino tenha sido o culpado.
Ana diz aos pais que também fez uma promessa: só tira o véu, mesmo em casa, quando puder não andar mais com ele na rua. Sinhá Moça termina o noivado com Rodolfo.
Dimas diz a Augusto que tem uma missão a cumprir em Araruna. O Delegado e o Capitão começam a desconfiar que Dimas seja o Cavaleiro e que sua carta de alforria é forjada.
Dimas conta a Augusto que sua carta de alforria é forjada, que seu verdadeiro nome é Rafael e ele é filho do Barão. Manoel resolve dar um baile para mostrar o rosto da filha.
Manoel pede ajuda a Fontes para organizar o baile onde Ana tirará o véu. Sinhá Moça diz que talvez vá ao baile, mas está muito magoada por achar que Rodolfo ficará noivo de Ana.
Dimas descobre que Rodolfo é o Cavaleiro Mascarado. Ferreira fica furioso quando descobre que Rodolfo vai ficar noivo de Ana do Véu e decide tirar satisfações com ele.
Adelaide é tratada com desdém por Justino. O cavaleiro misterioso aparece de novo na fazenda e feitor Bruno dispara contra ele. Rodolfo arma mais um plano.
Sinhá Moça diz ter vergonha de seu pai. Bastião e Bentinho brigam. Rodolfo pede ajuda de Frei José para o irmão do Quilombo. Manoel acerto últimos detalhes para o baile de Ana.
